Los airdrops y el restaking (EigenLayer, Symbiotic, etc.) son la frontera donde más contribuyentes declaran cero o declaran dos veces. Esta guía recoge la fiscalidad de airdrops, hard forks y restaking en España con referencias a la doctrina administrativa general y ejemplos de 2024–2026 (ARB, EIGEN, puntos de L2).
Base: declarar criptomonedas. Complementos: staking ETH, pools DeFi.
Clasificación: ¿rendimiento, ganancia o salario?
| Figura | Tratamiento habitual (particular) | Momento |
|---|---|---|
| Airdrop por uso previo de protocolo | Rendimiento capital mobiliario (art. 25.4 LIRPF) | Recepción con valor de mercado |
| Hard fork (nuevo token en wallet) | Rendimiento capital mobiliario al valor inicial | Primera disposición / cotización |
| Restaking rewards (ETH líquido restaked) | Rendimiento o plusvalía según forma de pago | Claim o rebase |
| Airdrop por trabajo (testnet tasks pagadas) | Posible rendimiento trabajo (art. 17) | Cobro |
| NFT airdrop no fungible | Ganancia patrimonial en venta; devengo discutido en mint gratuito | Venta o valoración si hay mercado |
La DGT no tiene una consulta vinculante específica para cada protocolo DeFi 2026, pero la línea general de monedas virtuales como patrimonio y rendimientos por cesión de capital se aplica por analogía.
Airdrops retroactivos: Arbitrum (ARB), Uniswap (UNI), EigenLayer (EIGEN)
Caso Arbitrum (marzo 2023, útil como precedente)
Millones de wallets recibieron ARB el 23/03/2023. El token cotizó de inmediato en DEX y CEX.
Tratamiento prudente:
- Día del claim en wallet: imputar rendimiento del capital mobiliario = tokens × precio EUR de cierre (ej. 1.200 ARB × 1,10 € = 1.320 €).
- Ese importe es también el coste de adquisición del ARB para la venta futura.
- Venta posterior a 1,50 €: plusvalía = (1.200 × 1,50) − 1.320 = 480 € en base del ahorro.
Error frecuente: declarar solo la venta de 1.800 € sin haber imputado los 1.320 € en 2023 → base imponible inflada o ejercicio incorrecto.
Caso Uniswap (UNI 2020)
Misma lógica para quien aún holdea UNI recibido en 2020: debió imputarse en el ejercicio 2020; las ventas posteriores solo gravan la diferencia respecto al valor ya tributado.
EigenLayer y restaking (2024–2026)
Fases:
- Puntos / loyalty sin token: contingente; muchos profesionales no imputan hasta claim.
- Claim EIGEN (o token de recompensa): rendimiento al valor EUR del día en exchange o DEX con volumen.
- Restaking de stETH: puede implicar transmisión del stETH al contrato EigenLayer (plusvalía en la entrega si hay diferencia con coste) + flujos posteriores.
Ejemplo numérico simplificado (claim 2025):
| Dato | Valor |
|---|---|
| Tokens EIGEN recibidos | 500 |
| Precio medio día claim | 3,20 € |
| Rendimiento 2025 (general) | 1.600 € |
| Venta 2026 a 4 € | Plusvalía: 2.000 − 1.600 = 400 € (ahorro) |
Hard forks: Bitcoin Cash, Ethereum PoW, etc.
Tras un hard fork, recibes un nuevo token (BCH, ETHW…) en proporción a tu saldo.
La doctrina administrativa española sobre ganancias patrimoniales no derivadas de transmisión es restrictiva; la práctica asentada para forks con mercado inmediato es tratar el valor inicial como rendimiento de capital mobiliario (similar a dividendos en especie).
Ejemplo: tenías 1 BTC (coste histórico 20.000 €). Tras fork recibes 1 BCH valorado a 300 € el día del fork:
- Rendimiento 2025: 300 €.
- Coste BCH: 300 €.
- Venta BCH a 400 € → plusvalía 100 € en ahorro.
No confundir con soft fork (sin nuevo token) → sin hecho imponible.
Farming, points y testnets «gratis»
- Liquidity mining que paga token GOV cada bloque: acumula rendimientos por ejercicio o al claim.
- Puntos Blast / Linea pre-token: misma regla que EigenLayer puntos.
- Testnet rewards en mainnet (pagos por bugs): puede ser rendimiento de trabajo si hay contraprestación laboral documentada.
Tabla de errores y sanciones
| Error | Consecuencia |
|---|---|
| No declarar airdrop del año de recepción | Regularización + intereses + posible sanción 50–150 % |
| Declarar solo venta sin coste = valor inicial | Doble tributación parcial |
| Valorar a precio máximo intradía sin prueba | Ajuste en requerimiento |
| Mezclar wallet personal y empresa sin separar | Confusión de actividad económica |
Interacción con modelo 721 y exchanges
Si el claim se hace en MetaMask (no custodia extranjera), no nace 721 por el airdrop. Si los tokens quedan en Coinbase Ireland y superas umbrales, informa modelo 721.
Checklist declaración renta (airdrops + restaking)
- Listar todos los claims 2025 por wallet (Etherscan token tx).
- Precio EUR día T (CoinGecko, CryptoCompare, export Binance EUR).
- Imputar rendimientos en base general.
- Actualizar hoja de costes por token.
- Al vender en 2026, plusvalía = venta − coste ya tributado.
Preguntas frecuentes
¿Los airdrops «farmeados» con 50 wallets tributan cada uno?
Cada wallet es un contribuyente si está vinculado a ti; usar multicuentas para ocultar renta es fraude fiscal.
¿El airdrop recibido en wallet de empresa (SL) tributa en IS?
Las sociedades tributan en Impuesto de Sociedades; fuera del alcance de este artículo para particulares.
¿Starknet, zkSync, LayerZero puntos?
Misma regla: imputar al claim con valor de mercado.
¿Airdrop bloqueado (vesting 12 meses)?
Devengo cuando puedas disponer del token sin restricción sustancial; si solo puedes reclamar el 10 % mensual, imputar cada porción en su mes.
¿Consulta vinculante DGT recomendable?
Para airdrops >50.000 € o estructuras empresa, sí.
¿Compensa con pérdidas de 2022 en cripto?
Pérdidas patrimoniales de la base del ahorro se compensan con ganancias del mismo ejercicio; rendimientos de airdrop van a base general (compensación distinta).
Fuentes: AEAT monedas virtuales, Ley 35/2006 IRPF, doctrina general sobre rentas de capital y ganancias patrimoniales (consultar DGT para supuestos concretos).
Información general. Los protocolos DeFi cambian; verifica el token y el ejercicio con un profesional.
